ストップから決めるポジションサイズ：実際の数字で見る1%ルール

ルールをひとことで

ストップにかかった場合に失ってもよい口座の割合を決めます。多くのトレーダーは0.5〜1%を使います。次に、その金額を、エントリーからストップまでの1コインあたりの損失で割ります。

ポジションサイズ ＝（口座残高 × リスク%）÷（エントリー − ストップ）。サイズはトレードごとに変わりますが、リスクにさらす金額は変わりません。

手数料込みの計算例

前提：口座残高10,000 USDT、1トレードあたりのリスク1%、BTCのロングを60,000でエントリーし、セットアップが無効になる58,800にストップを置きます。ストップまでの距離は1,200、つまりエントリーの2%下です。

手数料なしなら、サイズは100 ÷ 1,200 ＝ 0.0833 BTCで、ポジション金額は5,000 USDTです。エントリーと決済にそれぞれ0.1%の手数料がかかると、1コインあたり60 ＋ 58.8 ＝ 118.8 USDTのコストが加わるため、ストップでの1コインあたりの損失は1,318.8になります。

手数料込みでは、サイズは100 ÷ 1,318.8 ＝ 0.0758 BTCで、約4,550 USDT分です。ストップにかかった場合の損失は手数料込みで100 USDT、つまり選んだ1%ちょうどです。

連敗を乗り切れる理由

どんな戦略にも連敗はあります。固定割合のリスクなら、口座が減るにつれて1回の損失も小さくなり、リスクの大きさが落ち込みの深さを決めます。

• 1トレード1%なら、10連敗しても口座の減少は約9.6%です。回復に必要なのは約10.6%です。
• 1トレード2%なら、同じ連敗で約18.3%減ります。回復には約22.4%が必要です。
• 1トレード5%なら約40.1%減り、元に戻すだけで約67%が必要です。

よくある間違い

• エントリー後にストップを遠くへずらすこと。サイズは元のストップで計算しているので、リスクが知らないうちに膨らみます。
• セットアップが無効になる位置ではなく、損失が気にならない位置にストップを置くこと。ストップを決めるのは財布ではなくチャートです。
• 短い時間足で手数料とスリッページを忘れること。ストップ幅の大きな部分を占めることがあります。
• レバレッジを使って、計算式が許す以上にポジションを大きくすること。レバレッジが変えるのは差し入れる証拠金であり、取るべきリスクではありません。

端数処理と最小注文サイズ

取引所は銘柄ごとに最小注文サイズと数量の刻み（ステップサイズ）を定めています。計算したサイズは必ず切り捨て、決して切り上げないでください。そうすればストップでの実際の損失は計画以下に収まります。刻みが0.0001 BTCなら、0.07582は0.0758になります。

少額の口座では、最小注文サイズのせいで選んだ以上のリスクを取らざるを得なくなることがあります。このストップで、許される最小のポジションでもリスク上限を超えるなら、そのトレードは見送るか、最小注文サイズの小さい銘柄を選びましょう。取引所に合わせてリスクを広げるのは、ストップをずらすのと同じ間違いです。